A股钱途无量?国家队五路资金持仓A股3.3万亿元

时间:2018-09-03 16:02 点击: 黑马营

  黑马营9月3日讯:A股市场最大的机构投资者是谁?公募基金、保险资金,还是其他?

主力买什么股票,国家队持仓路线图,股市行情

  自2015年“股灾”爆发至今,A股市场最大规模的机构投资者成了“国家队”。截至目前,国家队资金兵分多路,驰援A股市场,并维系着这个全球市值排名前列的证券市场的平稳、健康发展,涉及的成员有证金公司及旗下资管计划、汇金公司、外汇局旗下平台、证金公司定制的5只国家队基金等,截至2018年6月末,上述四路资金合计持有1141只A股股份,对应的A股市值高达3.1万亿元,远远超过保险机构和公募基金持仓不到2万亿的规模。

  早年,A股市场的投资者谈及国家队资金则是社保基金。截至2018年6月末,社保基金持仓市值2293.6亿元。这也就说,国家队五路资金合计持仓A股的市值超过了3.3万亿元。同期,A股总市值为55万亿元,也就是说,五大国家队资金对A股的持仓占总市值的比重约为6%。

  据统计,截至6月末,若不考虑社保基金,国家队资金第一大重仓股为中国银行,持仓市值7095.94亿元,第二大重仓股为工商银行,持仓6991.94亿元,第三大为农业银行,持仓市值4863.22亿元。二季度,国家队资金持股数量增加排名前三的分别是中国铝业中国建筑农业银行,对应的持股增量分别为11.15亿股、10.4亿股、6.77亿股。

  国家队中最大的A股投资者当属汇金公司,截至6月末其持仓A股市值高达2.21万亿元。其前三大重仓股为工商银行、中国银行、农业银行,对应的持股市值分别高达6785.41亿元、6754.64亿元、4764.76亿元。汇金公司一向是主要银行的重要股东,如此持仓并非出于二级市场收益或是稳定市场考量,而更多是进行长期战略投资。在二季度,汇金公司大幅增持了一些个股,比如增仓数量排名前三的个股为中国建筑、中国铝业、中泰化学,二季度汇金公司持股分别增加了17029.21万股、13729.54万股、3866.45万股。

  证金公司直接持有7439.56亿元的A股市值,其资管计划持仓737.83亿元A股市值,证金公司定制基金持有298.73亿元A股市值。即证金系合计持有8473.12亿元A股市值。证金公司直接持仓的股票中,前三大重仓股分别是中国平安、中国银行、招商银行,对应的持仓市值分别为564.06亿元、303.67 亿元、257.88亿元。证金公司直接持股中,持股数量增加排名前三的分别是中国铝业、中国建筑、农业银行,二季度持股数量分别增加9.64亿股、8.335亿股、6.77亿股。

  证金资管计划前三大重仓股同样也是平安银行、万科A、深振业A,对应的持仓市值分别为147.56亿元、78.3亿元、58.4亿元。二季度持股数量增加最多的是唐山港、宝新能源、浙能电力,变动数量分别为1.947亿股、1.6亿股、1.276亿股。

  近年来,A股市场兴起了另一类国家队资金,即国家外汇管理局旗下的三大投资平台——梧桐树投资平台有限责任公司、梧桐树旗下的北京凤山投资有限责任公司、北京坤藤投资有限责任公司。截至6月末,外汇局旗下投资平台共持有19只A股股份,合计持仓450.21亿元,前三大重仓股分别为兴业银行浦发银行、工商银行,对应的持股市值分别为101.19亿元、91.54亿元、77.29亿元;二季度持股数量增加最多的公司分别是中国建筑、航天信息光明乳业,对应的持股数量分别增加3585.92万股、1197.56万股、600万股。

  值得注意的是,相比其他国家队资金,5只证金公司定制的公募基金的信息最为公开透明。它们的一举一动,也受到市场的高度关注。

  随着近日基金中报的发布,国家队基金二季度的操作动向也被外界所知。二季度,国家队基金都遭遇了净值的回撤。跌幅在0.52%~11.63%之间。5只基金在一季度遭遇280亿份净赎回后,二季度份额未有变化,均为120.1亿份。

  在二季度市场大幅调整的大背景下,5只国家队基金因持仓股票价格波动,发生股票市值占基金净值总值的比重略有下滑。

  二季度,5只国家队基金不约而同地选择了锁仓的策略,重仓股持仓几乎没有发生任何变动。但因为重仓股股价在二季度发生不同程度的涨跌后,它们在基金十大重仓股中的排位出现了一定变化。(来源:第一财经日报)


(责任编辑:黑马营)